United Airlines: возможен краткосрочный рост акций

Акции американской компании United Airlines могут вырасти в краткосрочной перспективе благодаря уровню сопротивления и относительно низкой стоимости акций, несмотря на серьёзное снижение выручки в марте 2020 года относительно аналогичного периода 2019 года.


Теги: UnitedAirlines

Дата публикации: 16.03.2020

Комментарии ()

  • Название:
    United Airlines Holdings, Inc.
  • Отрасль, страна:
    Services | Major Airlines | USA
  • Market Cap:
    10.325 B $
  • 52 Week Range:
    34.00 - 96.03 $
  • ATR: 5.36
  • Beta: 1.37

Цена закрытия, $

Изменение, $

Изменение, %

41.64

4.56

12.30

 

PRE-MARKET

 

33.22

-8.42

-20.22

Период

HIGH

LOW

1 неделя

54.33

34.08

1 месяц

81.67

34.08

График роста/падения – Аналитика United Airlines Holdings, Inc., 16 марта

Цена акции показала рост по рост по итогам торговой сессии 13 марта 2020 года.

Инсайдерские сделки:

Insider Trading

Relationship

Date

Transaction

Cost

#Shares

Value ($)

#Shares Total

Gebo Kate

EVP HR and Labor Relations

Feb 28

Option Exercise

0.00

2,764

0

12,431

Gebo Kate

EVP HR and Labor Relations

Feb 28

Option Exercise

0.00

8,498

0

18,917

Hart Brett J

EVP and Chief Adm Ofer

Feb 28

Option Exercise

0.00

16,153

0

90,938

Nocella Andrew P

EVP & Chief Commercial Officer

Feb 28

Option Exercise

0.00

10,391

0

44,344

LADERMAN GERALD

EVP and CFO

Feb 28

Option Exercise

0.00

10,424

0

67,825

Hart Gregory L

EVP & COO

Feb 28

Option Exercise

0.00

17,697

0

34,784

Jojo Linda P

EVP, Tech & Chief Digital Ofcr

Feb 28

Option Exercise

0.00

13,866

0

33,677

MUNOZ OSCAR

Chief Executive Officer

Feb 28

Option Exercise

0.00

70,162

0

282,023

KIRBY J SCOTT

President

Feb 28

Option Exercise

0.00

37,543

0

157,306

KENNY CHRIS

Vice President & Controller

Feb 28

Option Exercise

0.00

4,202

0

10,759

Выводы по результатам анализа финансовой отчетности:

Income statement:

Компания прибыльна по итогам 2019 года, 1, 2, 3 и 4 квартала 2019 года. По итогу 2019 года сумма прибыли увеличилась при росте выручки по сравнению с предыдущим годом. По итогам 4 квартала 2019 года сумма прибыли уменьшилась при снижении выручки по сравнению с предыдущим прибыльным кварталом. Основные расходы компании - себестоимость.

Balance sheet:

Наблюдается увеличение валюты баланса по итогам 2019 года по сравнению с предыдущим годом; увеличение валюты баланса по итогам 4 квартала 2019 года по сравнению с предыдущим кварталом. Основную долю активов компании составляют основные средства. Компания привлекает заемные средства для финансирования деятельности, их доля существенна в валюте баланса. Сумма нераспределенной прибыли увеличивается в разрезе четырех последних отчетных кварталов. Сумма собственного капитала больше суммы обязательств.

Cash Flow:

Сальдо денежных потоков компании по итогам 2019 года положительное за счет притока денежных средств по текущей деятельности, наблюдается приток денежных средств по финансовой и инвестиционной деятельности. Сальдо денежных потоков компании по итогам 4 квартала 2019 года - отрицательное за счет притока денежных средств по финансовой и инвестиционной деятельности, наблюдается отток денежных средств по операционной деятельности.

Annual – Аналитика United Airlines Holdings, Inc., 16 марта
Quarterly – Аналитика United Airlines Holdings, Inc., 16 марта

Финансовые показатели компании

Показатель

Ориентир по значению

Фактическое значение*

Diluted EPS (Earnings per share) - прибыль на акцию (ttm)

Чем больше, тем лучше

11.58

Trailing P/E (Price to Earnings) - период окупаемости

Чем меньше, тем лучше (для США среднее значение - 24, для РФ - 8)

4.46

P/S (Price to sales) - отношение капитализации компании к выручке

Чем меньше, тем лучше. Меньше 2 - норма. Меньше 1 - компания недооценена

0.31

P/B  (Price/ Book Value per share) - балансовая стоимость на 1 акцию (mrq)

Ровняется 1 - рынок оценивает компанию справедливо ее стоимости;
меньше 1 - рынок оценивает компанию ниже, чем имеющиеся у нее активы;
больше 1 - рынок оценивает компанию выше, чем имеющиеся у нее активы.

1.11

ROA (Return on Assets) - рентабельность активов (ttm)

Чем больше, тем лучше (10% и более-очень хорошо, менее 5% - неудовлетворительно)

5.62%

ROE (Return on Equity) - рентабельность капитала (ttm)

Чем больше, тем лучше (20% и более-очень хорошо, менее 10% - неудовлетворительно)

27.90%

D/E ( Debt to Equity) - долговая нагрузка (mrq)

0,5 - рекомендуемое значение;
менее 0,5 - осторожный подход компании к привлечению заемного капитала, говорит об упущенной возможности повысить ROE за счет заемных средств;
более 0,5 - зависимость компании от заемного капитала, больше риска для потенциального банкротства и дефицита ДС.

1.7735

Earnings – Аналитика United Airlines Holdings, Inc., 16 марта

Выводы по результатам новостного анализа

15 марта 2020 года американская авиакомпания United Airlines объявила о сокращении выручки в марте 2020 года на 1,5 млрд долларов ниже, по сравнению с мартом 2019 года. Зарплата корпоративных сотрудников будет снижена на 50%. Компания планирует объявить о сокращении производственных мощностей на ~ 50% в апреле и мае и ожидает, что эти глубокие сокращения будут распространяться на период летних путешествий. Коэффициенты нагрузки снижаются до диапазона 20-30%.

В настоящее время цена акций компании находится на уровне мая - июля 2013 года, в краткосрочной перспективе возможен рост акций благодаря уровню сопротивления и относительно низкой стоимости акций.

Есть идея

Long
Рассматриваем позицию на long при наблюдении «относительной силы» акций в диапазоне 33,20 - 33,50 $ в рамках торговой сессии 16 марта 2020 года.

Свежая аналитика