По отчёту STMicroelectronics

Европейская микроэлектронная компания STMicroelectronics превысила прогнозы по EPS и выручке.


Дата публикации: 23.01.2020

Комментарии ()

  • Название:
    STMicroelectronics N.V.
  • Отрасль, страна:
    Technology | Semiconductor - Broad Line | Switzerland
  • Market Cap:
    25.033 B $
  • 52 Week Range:
    14.28 - 28.39 $
  • ATR:
  • Beta:

Цена закрытия, $

Изменение, $

Изменение, %

28.39

0.62

2.23

 

PRE-MARKET

 

30.19

1.80

6.34

Период

HIGH

LOW

1 неделя

28.39

27.23

1 месяц

28.39

26.61

График роста/падения – Аналитика STMicroelectronics N.V., 23 января

Цена акции показала рост по итогам торговой сессии 22 января 2020 года.

Инсайдерские сделки:

Инсайдерские сделки отсутствуют.

Выводы по результатам анализа финансовой отчетности:

Income statement:

Компания прибыльна по итогу 2018 года; прибыльна по итогам 1, 2, 3 квартала 2019 года. По итогу 2018 года прибыль компании выросла при увеличении выручки по сравнению с предыдущим годом. По итогам 3 квартала 2019 года прибыль компании увеличилась при росте выручки по сравнению с предыдущим кварталом. Основные расходы компании - себестоимость.

Balance sheet:

Наблюдается увеличение валюты баланса по итогам 2018 года по сравнению с предыдущим годом; уменьшение валюты баланса по итогам 3 квартала 2019 года по сравнению с предыдущим кварталом. Основную долю активов компании составляют основные средства, денежные средства. Компания привлекает заемные средства для финансирования деятельности, их доля существенна в валюте баланса. Сумма нераспределенной прибыли уменьшилась по итогам 3 квартала 2019 года по сравнению с предыдущим кварталом. Сумма собственного капитала больше суммы обязательств.

Cash Flow:

Сальдо денежных потоков компании по итогам 2018 года - положительное за счет притока денежных средств по операционной деятельности, наблюдается отток денежных средств по финансовой и инвестиционной деятельности. Сальдо денежных потоков компании по итогам 3 квартала 2019 года - положительное за счет притока денежных средств по операционной и инвестиционной деятельности, наблюдается отток денежных средств по финансовой деятельности

Annual – Аналитика STMicroelectronics N.V., 23 января
Quarterly – Аналитика STMicroelectronics N.V., 23 января

Финансовые показатели компании

Показатель

Ориентир по значению

Фактическое значение*

Diluted EPS (Earnings per share) - прибыль на акцию (ttm)

Чем больше, тем лучше

1.17

Trailing P/E (Price to Earnings) - период окупаемости

Чем меньше, тем лучше (для США среднее значение - 24, для РФ - 8)

24.22

P/S (Price to sales) - отношение капитализации компании к выручке

Чем меньше, тем лучше. Меньше 2 - норма. Меньше 1 - компания недооценена

2.65

P/B  (Price/ Book Value per share) - балансовая стоимость на 1 акцию (mrq)

Ровняется 1 - рынок оценивает компанию справедливо ее стоимости;
меньше 1 - рынок оценивает компанию ниже, чем имеющиеся у нее активы;
больше 1 - рынок оценивает компанию выше, чем имеющиеся у нее активы.

3.84

ROA (Return on Assets) - рентабельность активов (ttm)

Чем больше, тем лучше (10% и более-очень хорошо, менее 5% - неудовлетворительно)

6.81

ROE (Return on Equity) - рентабельность капитала (ttm)

Чем больше, тем лучше (20% и более-очень хорошо, менее 10% - неудовлетворительно)

16.56

D/E ( Debt to Equity) - долговая нагрузка (mrq)

0,5 - рекомендуемое значение;
менее 0,5 - осторожный подход компании к привлечению заемного капитала, говорит об упущенной возможности повысить ROE за счет заемных средств;
более 0,5 - зависимость компании от заемного капитала, больше риска для потенциального банкротства и дефицита ДС.

34.94

Earnings – Аналитика STMicroelectronics N.V., 23 января

Выводы по результатам новостного анализа

23 января 2020 года перед торговой сессией европейская микроэлектронная компания сообщила об итогах за 4 квартал 2019 года превысив прибыль на акцию (EPS) и выручку. EPS составила 0,43 доллара на акцию против прогноза 0,37 долларов на акцию. Выручка составила 2,75 миллиарда долларов против прогноза 2,15 миллиарда долларов. 

Компания в 4 квартале 2019 года сообщила о чистой прибыли в размере 392 миллионов долларов, что меньше на  на 6,22% по сравнению с 4 кварталом 2018 года. Также компания сообщила о чистой прибыли за 2019 год в целом в размере 1,032 миллиарда долларов, что на 19,82% меньше по сравнению с 2018 годом.

Компания выплатила денежных дивидендов на общую сумму 53 миллиона долларов в 4 квартале 2019 года и 214 миллионов долларов за 2019 год. Кроме того, ST выполнила обратный выкуп акций на сумму 63 миллиона долларов в 4 квартале 2019 года и 250 миллионов долларов в 2019 году в соответствии со своей программой выкупа акций.

Компания в 1 квартале 2020 года прогнозирует снижение чистой выручки на 14,3%, что составит 2,36 миллиардов долларов, а также снижение валовой маржи на уровне 38% (по сравнению с текущим уровнем 39,30%).

Есть идея

Long
Рассматриваем позицию на long при наблюдении «относительной силы» акций в диапазоне 29,50 -29,20 $ в рамках торговой сессии 23 января 2020 года.

Свежая аналитика