Влияние пандемии и 5G на QUALCOMM

Инвестиционный банк Canaccord Genuity ожидает краткосрочное понижение результативности компании QUALCOMM из-за пандемии COVID-19, но долгосрочный рост из-за прибыли от распространения оборудования к сетям пятого поколения мобильной связи.


Теги: QUALCOMM

Дата публикации: 19.03.2020

Комментарии ()

  • Название:
    QUALCOMM Incorporated
  • Отрасль, страна:
    Technology | Communication Equipment | USA
  • Market Cap:
    69.943 B $
  • 52 Week Range:
    55.79 - 96.17 $
  • ATR: 5.58
  • Beta: 1.47

Цена закрытия, $

Изменение, $

Изменение, %

61.19

-7.67

-11.14

 

PRE-MARKET

 

59.20

-1.99

-3.25

Период

HIGH

LOW

1 неделя

76.67

58.00

1 месяц

91.88

58.00

График роста/падения – Аналитика QUALCOMM Incorporated, 19 марта

Цена акции показала снижение по итогам торговой сессии 18 марта 2020 года.

Инсайдерские сделки:

Insider Trading

Relationship

Date

Transaction

Cost

#Shares

Value ($)

#Shares Total

ROS FRANCISCO

Director

Mar 10

Option Exercise

0.00

4,644

0

15,196

LIVERMORE ANN M

Director

Mar 10

Option Exercise

0.00

4,644

0

4,724

MANWANI HARISH

Director

Mar 10

Option Exercise

0.00

4,644

0

13,361

Randt Clark T. Jr.

Director

Mar 10

Option Exercise

0.00

4,644

0

11,246

Henderson Jeffrey William

Director

Mar 10

Option Exercise

0.00

4,644

0

8,711

ALEXANDER STILES BARBARA

Director

Mar 10

Option Exercise

0.00

4,644

0

49,042

Randt Clark T. Jr.

Director

Mar 04

Option Exercise

0.00

6,492

0

8,695

MODOFF BRIAN

EVP, Strategy and M&A

Feb 19

Sale

89.91

15,957

1,434,694

50,001

THOMPSON JAMES H

EVP, Engineering QTI & CTO

Feb 12

Sale

91.47

18,012

1,647,610

61,319

POLEK ERIN L

SVP & Chief Accounting Officer

Feb 03

Sale

85.57

39

3,337

0

Выводы по результатам анализа финансовой отчетности:

Income statement:

Компания прибыльна по итогу 2019 финансового года; прибыльна по итогам 1, 2, 3, 4 квартала 2019 финансового года. По итогу 2019 финансового года компания имеет прибыль при увеличении выручки по сравнению с предыдущим убыточным годом. По итогам 4 квартала 2019 финансового года прибыль компании увеличилась при росте выручки по сравнению с предыдущим кварталом. Основные расходы компании - себестоимость.

Balance sheet:

Наблюдается увеличение валюты баланса по итогам 2019 финансового года по сравнению с предыдущим годом; увеличение валюты баланса по итогам 4 квартала 2019 финансового года по сравнению с предыдущим кварталом. Основную долю активов компании составляют денежные средства, гудвил. Компания привлекает заемные средства для финансирования деятельности, их доля существенна в валюте баланса. Сумма нераспределенной прибыли уменьшилась по итогам 4 квартала 2019 финансового года по сравнению с предыдущим кварталом. Сумма обязательств существенно больше суммы собственного капитала.

Cash Flow:

Сальдо денежных потоков компании по итогам 2019 финансового года - положительное за счет притока денежных средств по операционной деятельности, наблюдается отток денежных средств по финансовой и инвестиционной деятельности. Сальдо денежных потоков компании по итогам 4 квартала 2019 финансового года - отрицательное за счет оттока денежных средств по финансовой и инвестиционной деятельности, наблюдается притока денежных средств по операционной деятельности.

Annual – Аналитика QUALCOMM Incorporated, 19 марта
Quarterly – Аналитика QUALCOMM Incorporated, 19 марта

Финансовые показатели компании

Показатель

Ориентир по значению

Фактическое значение*

Diluted EPS (Earnings per share) - прибыль на акцию (ttm)

Чем больше, тем лучше

3.52

Trailing P/E (Price to Earnings) - период окупаемости

Чем меньше, тем лучше (для США среднее значение - 24, для РФ - 8)

22.49

P/S (Price to sales) - отношение капитализации компании к выручке

Чем меньше, тем лучше. Меньше 2 - норма. Меньше 1 - компания недооценена

3.89

P/B  (Price/ Book Value per share) - балансовая стоимость на 1 акцию (mrq)

Ровняется 1 - рынок оценивает компанию справедливо ее стоимости;
меньше 1 - рынок оценивает компанию ниже, чем имеющиеся у нее активы;
больше 1 - рынок оценивает компанию выше, чем имеющиеся у нее активы.

20.05

ROA (Return on Assets) - рентабельность активов (ttm)

Чем больше, тем лучше (10% и более-очень хорошо, менее 5% - неудовлетворительно)

15.59%

ROE (Return on Equity) - рентабельность капитала (ttm)

Чем больше, тем лучше (20% и более-очень хорошо, менее 10% - неудовлетворительно)

104.38%

D/E ( Debt to Equity) - долговая нагрузка (mrq)

0,5 - рекомендуемое значение;
менее 0,5 - осторожный подход компании к привлечению заемного капитала, говорит об упущенной возможности повысить ROE за счет заемных средств;
более 0,5 - зависимость компании от заемного капитала, больше риска для потенциального банкротства и дефицита ДС.

3.5309

Earnings – Аналитика QUALCOMM Incorporated, 19 марта

Выводы по результатам новостного анализа

19 марта 2020 года перед торгами инвестиционный банк Canaccord Genuity поддержал рейтинг надежности акций компании QUALCOMM Incorporated «Покупка», но понизил целевую цену акций с 115 долларов до 95 долларов. Банк ожидает «слабых» краткосрочных результатов из-за пандемии коронавируса, но прогнозирует "сильное долгосрочное выздоровление" для QCOM, которая остается в выгодном положении, чтобы извлечь положительный результат из рамп 5G.

Есть идея

Long
Рассматриваем позицию на long при наблюдении «относительной силы» акций в диапазоне 58,90 - 59,40 $ в рамках торговых сессий с 19 по 20 марта 2020 года.

Свежая аналитика